조선왕조실록에 기록되지 않은 공백의 50년.고려 말, 조선이 건국되기 전의 혼란한 시기—신의 저주를 받아 괴물이 된 사내 ‘흑월(黑月)’이 있었다.붉게 핏줄이 선 눈, 살기를 머금은 손톱. 인간의 형상을 하고 있지만 인간으로 살 수 없는 존재. 그는 살육의 충동을 억누르지 못한 채, 세상에 공포의 그림자를 드리운다.그믐 닷새, 초승달이 뜨는 밤.연꽃을 문 아이, ‘연화(蓮花)’가 태어난다.그녀는 오직 흑월을 통제할 수 있는 운명의 무녀.하지만 성장한 연화는 고려의 마지막 황제 ‘왕우(禑)’와 아찔한 사랑에 빠지게 되고, 그 사랑은 곧 왕과 괴물, 신과 인간의 경계를 무너뜨리는 비극으로 번져간다.세월이 흘러 사라졌던 흑월이 다시 세상에 모습을 드러내자, 왕과 연화, 그리고 피로 맺어진 운명의 실은 다시 얽히기 시작한다. 연화의 가슴에 새겨진 봉황의 문양과 붉은 실이 그 비밀의 열쇠이며, 검은 달 아래서 다시 시작된 저주의 사랑은 끝내 나라의 운명과 맞바꾸는 피의 서사로 치닫는다.